La diferencia entre renta fija y variable

¿Qué es la renta fija?

La renta fija se refiere a la inversión en instrumentos financieros que ofrecen un retorno fijo sobre el capital invertido. Estos instrumentos pueden ser bonos y obligaciones emitidos por gobiernos o empresas. En términos simples, el inversor presta su dinero al emisor del instrumento y a cambio recibe intereses periódicos sujeto a un plazo de vencimiento.

La renta fija es considerada una inversión más conservadora, ya que el retorno se conoce de antemano y el riesgo se asocia con la capacidad del emisor de hacer frente a sus obligaciones en el plazo y forma establecidos. El rendimiento de la renta fija suele ser menor que el de la renta variable, pero también es menos volátil y más estable.

Ejemplo

• Supongamos que una empresa emite un bono con un valor nominal de $10,000 y una tasa de interés del 5% anual. El inversor que compra este bono recibe $500 de interés por año y al término de los 5 años, recupera el capital invertido. Es decir, el retorno del inversor es de $2,500.

¿Qué es la renta variable?

La renta variable se refiere a la inversión en acciones emitidas por empresas cotizadas en la bolsa de valores. El retorno de la inversión en renta variable depende del desempeño financiero de la empresa y de la fluctuación del mercado.

La renta variable es considerada una inversión más arriesgada debido a la volatilidad del mercado. El rendimiento de la renta variable puede ser muy alto y superar a la renta fija, pero también es más impredecible y puede fluctuar en amplios márgenes.

Ejemplo

• Supongamos que una persona invierte $10,000 en acciones de una empresa que cotiza en la bolsa de valores. En el primer año, la empresa tuvo excelente desempeño en el mercado y sus acciones subieron un 20%, por lo que el inversor tiene una ganancia de $2,000. Sin embargo, en el segundo año, la empresa no tuvo un buen desempeño y las acciones bajaron un 10%, por lo que el inversor tiene una pérdida de $1,000. Al final de los dos años el inversor tiene un saldo positivo de $1,000, pero eso pudo ser muy diferente si la empresa no hubiera tenido el mismo resultado en los dos años.

La principal diferencia entre renta fija y renta variable radica en la forma en que se genera el retorno. La renta fija ofrece un retorno fijo y estable, mientras que la renta variable implica mayores riesgos y fluctuaciones en el retorno. La elección de una u otra dependerá de los objetivos e perfil de riesgo de cada inversor.

Es importante destacar que, aunque la renta fija es considerada menos volátil que la renta variable, no está exenta de riesgos, como el riesgo de crédito y el riesgo de tasas de interés. Por eso es muy importante hacer un análisis detallado del emisor antes de invertir en cualquier instrumento de renta fija o en acciones de renta variable.

En cualquier caso, la diversificación de la cartera de inversión es importante para minimizar riesgos y maximizar oportunidades de retorno.

Así que ya sabes, evalúa tus objetivos y perfil de riesgo antes de invertir en renta fija o variable, y recuerda que la inversión no es una ciencia exacta, por lo que siempre es recomendable hacer una investigación previa y consultar a un profesional en caso de dudas.